4.0 用户推荐指数
经济
类型
8.8
豆瓣评分
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158千字
字数
2017-04-01
发行日期
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主编推荐语
期权交易经典著作。新版囊括了市场革新、行为金融学以及捕捉风险溢价的内容。
内容简介
本书的第2版并不只是复杂的数学分析。在长达18年的职业交易员生涯中,辛克莱先生研究出一套全面而系统的交易方法。此方法既取决于量化分析,也依赖于所有重要的人自身的因素,尤其是影响交易决策的心理和情绪性偏见等。由于本书第1版发行以后,市场发生了几个重大变化。对此,辛克莱先生在本书的第2版中拓展了相应内容,并介绍了波动率指数期货、ETN和杠杆ETF等产品上涌现的许多新机会。本书的第2版是前所未有的交易指南。
目录
- 版权信息
- 总序
- 致谢
- 第2版简介
- 第1章 期权定价
- 布莱克–斯科尔斯–默顿模型
- 模型假设
- 结论
- 本章小结
- 第2章 波动率的度量
- 波动率的定义及度量
- 波动率的定义
- 其他波动率估计量
- 本章小结
- 第3章 收益率和波动率的典型事实
- 典型事实的定义
- 波动率并非常数
- 收益率分布的特征
- 成交量和波动率
- 波动率分布
- 本章小结
- 第4章 预测波动率
- 交易费用为零
- 完美信息流
- 对信息的价格影响力的共识
- 极大似然估计
- 使用基本面信息来预测波动率
- 方差溢价
- 本章小结
- 第5章 隐含波动率的动态变化
- 波动率水平的动态变化
- 波动率微笑和合约标的
- 波动率微笑的动态变化
- 期限结构的动态变化
- 本章小结
- 第6章 对冲
- 特殊的对冲方法
- 基于效用的方法
- Zakamouline的双渐近解
- 交易成本的估计
- 加总不同合约标的的期权
- 本章小结
- 第7章 对冲后的期权头寸的分布
- 离散对冲和路径依赖
- 波动率依赖
- 本章小结
- 第8章 资金管理
- 特别的头寸管理方案
- 凯利规则
- 凯利规则的生效需要时间
- 错估参数的影响
- 账户金额是什么
- 凯利规则的替代方法
- 本章小结
- 第9章 交易评估
- 常规的计划流程
- 风险调整后的业绩评价指标
- 结论
- 设定目标
- 业绩的持续性
- 相对持续性
- 本章小结
- 第10章 心理学
- 自我归因偏差
- 过度自信
- 可获得性偏差
- 短视思维
- 厌恶损失
- 保守主义及代表性偏差
- 确认偏差
- 事后聪明偏差
- 锚定与调整偏差
- 叙事谬误
- 预期理论
- 本章小结
- 第11章 通过波动率交易来获利
- 方差溢价
- 产生方差溢价的原因
- 本章小结
- 第12章 VIX
- VIX指数
- VIX期货
- 波动率ETN
- 其他VIX交易
- 本章小结
- 第13章 杠杆ETF
- 把杠杆ETF视为一个交易规模问题
- 一个多头–空头交易策略
- 杠杆ETF的期权
- 本章小结
- 第14章 一笔交易的生命周期
- 交易前分析
- 交易后分析
- 本章小结
- 第15章 结论
- 本章小结
- 资源
- 能直接应用的书
- 有启发价值的书
- 有用的网站
- 译者后记
- 参考文献
- 本书配套网站
- 作者简介
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出版方
机械工业出版社有限公司
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